Was sind Zinsen?

Ein Dankeschön fürs Aufheben

Ben leiht seiner Schwester 10 €. Die will davon ein Spiel kaufen. „Ich gebe dir das Geld nächste Woche wieder“, sagt sie. Und weil Ben so lange auf sein Geld verzichtet, sagt sie noch: „Ich lege 1 € extra drauf als Dankeschön.“

Dieses Extra-Geld heißt Zinsen.

Zinsen beim Sparen

Wenn du Geld zur Bank bringst, benutzt die Bank dein Geld eine Weile. Es liegt nicht still herum, sondern sie leiht es an andere weiter. Als Dankeschön bekommst du manchmal ein bisschen Extra-Geld. Wenn du 100 € hast, werden daraus nach einer Zeit vielleicht 102 €. Die 2 € sind Zinsen.

Zinsen beim Leihen

Es geht auch andersherum. Wenn sich ein Erwachsener Geld von der Bank leiht, muss er später mehr zurückgeben, als er bekommen hat. Das Extra ist wieder Zinsen. Es ist das Dankeschön an die Bank, denn sie musste lange auf ihr Geld warten.

Merksatz

Zinsen sind Extra-Geld für Geld, das jemand eine Zeit lang benutzt. Beim Sparen bekommst du sie, beim Leihen zahlst du sie.

Was sind Zinsen?

Zinsen sind der Preis dafür, dass jemand Geld für eine bestimmte Zeit benutzen darf. Wer sein Geld verleiht, bekommt Zinsen. Wer sich Geld leiht, zahlt Zinsen.

Zwei Seiten, ein Prinzip

• Beim Sparen leihst du der Bank dein Geld. Sie zahlt dir dafür Habenzinsen, denn auf deinem Konto steht ein Guthaben, also ein „Haben“.
• Bei einem Kredit leiht dir die Bank Geld. Du zahlst Sollzinsen, weil du Schulden hast, also etwas „sollst“.

Die Bank zahlt für Sparguthaben weniger Zinsen, als sie für Kredite verlangt. Von diesem Unterschied lebt sie.

Der Zinssatz: Prozent pro Jahr

Zinsen werden als Prozent pro Jahr angegeben, kurz p. a. (lateinisch „pro anno“). Bei 2 % p. a. bekommst du auf 100 € in einem Jahr 2 € Zinsen.

Probier es selbst aus

Stelle Startbetrag, Zinssatz und Jahre ein. Schau, wie die Zinsen mit der Zeit wachsen.

Mini-FAQ

• Gibt es immer Zinsen? Nein. Manche Konten zahlen 0 %. Dann wächst dein Geld nicht von allein. Wie viel Zinsen es gibt, ändert sich im Lauf der Jahre.

• Warum zahlt die Bank überhaupt Zinsen? Weil sie dein Geld weiterverleiht und damit selbst Zinsen bekommt. Ein Teil davon geht an dich.

• Und wenn ich mir von Freunden Geld leihe? Unter Freunden gibt es meist keine Zinsen. Das ist eine Frage von Vertrauen. Banken dagegen arbeiten mit Zinsen, weil das ihr Geschäft ist.

Worum es geht

Ein Zins ist der Preis dafür, dass jemand Geld eine Zeit lang benutzen darf. Oder anders gesagt: der Preis dafür, dass Kaufkraft - also die Macht, Dinge zu kaufen - von heute in die Zukunft verschoben wird.

Drei Dinge stecken hinter der Höhe:

• Zeit: Die meisten Menschen wollen lieber heute 100 € als in einem Jahr. Wer wartet, will dafür belohnt werden. Fachleute nennen das Zeitpräferenz - die Vorliebe für „jetzt“ statt „später“.
• Risiko: Der Kreditnehmer könnte nicht zurückzahlen. Je höher dieses Risiko, desto höher meist die Zinsen.
• Erwartete Inflation: Wenn Preise steigen, ist ein Euro in einem Jahr weniger wert. Der Zins soll das teilweise ausgleichen.

Drei Zinssätze, die man verwechseln kann

• Nominalzins - der Satz, der im Vertrag steht. „Nominal“ heißt hier: die Zahl auf dem Papier.
• Realzins - ungefähr Nominalzins minus Inflationsrate. Er zeigt, wie sich die Kaufkraft wirklich verändert.
• Effektivzins - der Jahreszins bei einem Kredit, der Gebühren und die Art der Zinsberechnung mit einrechnet. Nur er macht verschiedene Kreditangebote fair vergleichbar.

Zinseszins: Zinsen auf Zinsen

Bleiben die Zinsen auf dem Konto, werden sie im nächsten Jahr mitverzinst. Das nennt man Zinseszins. Die Formel lautet: Endbetrag = Anfangsbetrag × (1 + Zinssatz) hoch Anzahl der Jahre.

Das Wachstum ist nicht jedes Jahr die gleiche feste Summe. Es wird mit der Zeit immer steiler - Fachleute sagen exponentiell. Deshalb macht bei langen Zeiträumen oft die Dauer mehr aus als ein etwas höherer Zinssatz.

Probiere zum Beispiel 100 € bei 5 % für 10, 20 und 30 Jahre aus. Aber Vorsicht: Hohe Zinsen gibt es meist nur für höheres Risiko. Steuern, Gebühren und Inflation drücken den echten Ertrag.

Wer bestimmt die Zinsen?

Die Europäische Zentralbank (kurz EZB) legt die Leitzinsen fest - die Zinsen, zu denen sich Banken bei ihr Geld leihen oder parken können. Das beeinflusst indirekt, was Kredite und Sparkonten kosten.

Langfristige Zinsen - zum Beispiel für Anleihen des Staates über zehn Jahre - setzt dagegen der Markt: Erwartungen zu Wachstum, Inflation und Zinspolitik. Vergleicht man kurze und lange Laufzeiten, entsteht die Zinsstruktur. Normalerweise bringen längere Laufzeiten höhere Zinsen. Laufen kurze Zinsen höher als lange, spricht man von einer umgekehrten Zinsstruktur. Das gilt oft als Warnzeichen, dass die Wirtschaft abkühlen könnte.

Negative Zinsen

Zwischen 2014 und 2022 lag der Einlagenzins der EZB zeitweise unter null. Banken mussten dann Gebühren zahlen, wenn sie Geld bei der Zentralbank parkten. Manche gaben das als Verwahrentgelt an Kunden weiter - also eine Gebühr dafür, Geld zu verwahren. Das zeigt: Zinsen sind kein Naturgesetz. Sie hängen von Wirtschaftslage und Politik ab.